О «черном лебеде» начинают говорить каждый раз, когда в мире происходит какое-то глобальное событие, которого никто не ожидал. Понятие сформулировано американским финансовым экспертом Нассимом Талебом. Он же определил три критерия, которым должны соответствовать происшествия: непредсказуемость, глобальность последствий и объяснимость постфактум. Может быть как отрицательным, так и положительным. К первому типу относится, например, «Черный понедельник» в США. Ко второму – изобретение интернета.

Любая теория выдвигается на основании закономерностей, которые наблюдались в течение времени. Например, существует мнение, что экономика развивается семилетними циклами. По окончании каждого из них наблюдается подъем, затем следует спад, после которого требуется пара лет на восстановление. Это – закономерность, которая наблюдается в течение нескольких десятилетий. Погрешности (плюс-минус год), конечно, присутствуют, но они не столь существенны.

Теория «черного лебедя» – это осознание того, что не все явления изучены досконально, и всегда есть вероятность наступления такого события, которое полностью изменит ход истории. Примеров, опять-таки, много: войны, природные катаклизмы, эпидемии, террористические акты, финансовые кризисы и др. Однако они не обязательно отрицательные.

При чем здесь птица?

«Черный лебедь» – это событие, которое изначально кажется редким и трудно прогнозируемым, но постфактум часто оказывается вполне логичным, исходя из сложившейся ситуации. Он вызывает глубокие, длительные и непредсказуемые последствия. Правда, не всегда отрицательные.

Как в финансах, так и в политике, да и просто в жизни, теория «Черного лебедя» всплывает каждый раз, когда что-то идет не так, как ожидалось. Впервые ее озвучил американский математик, экономист, писатель и финансовый эксперт Нассим Николас Талеб в 2004 г. в своей книге «Одураченные случайностью», а в 2007 г. ввел и сам термин – в работе «Черный лебедь. Под знаком непредсказуемости».

Фото: Нассим Талеб

Фото: Нассим Талеб

Однако происхождение термина имеет гораздо более древнюю историю. Еще во II веке нашей эры древнеримский поэт-сатирик Децим Юний Ювенал написал: «rara avis in terris nigroque simillima cygno», что в переводе с латыни означает: «Редкая на земле птица, очень вероятно, как черный лебедь». Со временем эта фраза стала способом указать на что-то невозможное.

Справка! Дело в том, что в древние времена люди не знали того, что лебеди с черным оперением существуют. И только спустя сотни лет, в конце XVII века, мореплаватели из Голландии обнаружили их в Австралии.

В финансах и экономике «Черный лебедь» ‒ это событие невероятной важности, которое полностью меняет планы. Представьте себе, что Тим Кук просыпается завтра и говорит: «Мы продаем Apple». Возможно ли статистическое прогнозирование такого события? Нет, поскольку никакие действия компании, ни результаты ее деятельности не дают даже намека на подобное развитие. А что произойдет в мире, на биржах после такого заявления? Лучше об этом даже не думать. Обвал будет страшным.

Основные принципы

В своей книге Нассим Талеб дал четкие критерии отнесения к «Черному лебедю». Происшествие должно:

  • быть неожиданным, непредсказуемым заранее;
  • давать колоссальные последствия;
  • в будущем (после происшествия) получить рациональное обоснование.

Такие явления в корне переворачивают нашу картину мира, доказывая, что всё, на чем она базируется, – довольно ненадежная и даже иллюзорная конструкция.

Причины возникновения

Это, прежде всего, склонность людей прогнозировать, основываясь на событиях в прошлом, доверять информации и мнению авторитетов.

«Мы прогнозируем спрос на нефть на 30 лет вперед, не понимая, что не можем знать, какими он будет следующим летом. Совокупные ошибки в политических и экономических прогнозах столь чудовищны, что при взгляде на их списки мне хочется ущипнуть себя, чтобы убедиться, что я не сплю», – Нассим Талеб.

 Несколько примеров

В экономике в качестве «Черного лебедя» можно назвать три события:

  • крах рынка ипотечного кредитования США, переросший в мировой финансовый кризис в 2008 г:
  • «Черный понедельник» в 1987 г. – обвал фондового рынка, произошедший в результате сбоя программного трейдинга, который не справился с большим числом хеджевых и арбитражных сделок;
  • пандемия COVID-19 в 2020 г.
Фото: geralt / pixabay.com

Фото: geralt / pixabay.com

В политике ими стали:

  • теракты 11 сентября 2001 г. в США;
  • референдум о выходе Великобритании из Евросоюза в июне 2016 г.;
  • военная интервенция НАТО в Ливию в феврале 2011 г.

В качестве положительных «Черных лебедей» можно привести:

  • изобретение радио, телевидения, интернета и мобильной связи;
  • полет Юрия Гагарина в космос;
  • появление антибиотиков, искусственного оплодотворения, операций по пересадке органов;
  • формулирование теории относительности Эйнштейном, перевернувшее мир физики и положившее начало стремительному развитию науки и новых технологий.
Фото: Pete Linforth / pixabay.com

Фото: Pete Linforth / pixabay.com

Применить три критерия теории черных лебедей Нассима Талеба можно ко всем этим событиям: они являлись непредсказуемыми, оказали огромное влияние на дальнейшую жизнь людей и объяснимы постфактум.